知情人士透露,投资者正开始排队等待蚂蚁集团在上海证券交易所科创板上市,其中不乏渴望加大对中国消费经济投资的海外基金管理公司。
蚂蚁集团正准备在中国香港和上海两地同时进行 IPO。投资者对蚂蚁集团在中国的上市格外兴奋,也是对科创板的明确认可。
蚂蚁集团股东、中国私募股权公司春华资本创始人兼董事长胡祖六在一次会议上表示 :“作为对标纳斯达克的真正答案,科创板看起来非常、非常有前景。”“多年来,许多国家都试图效仿纳斯达克,但没有一个成功。但科创板有真正的潜力。”
知情人士表示,有意参与蚂蚁金蚂蚁上海部分 IPO 的全球投资者包括东南亚和中东的主权财富基金,以及加拿大的大型养老基金。
知情人士说,作为蚂蚁集团早期股东的长期被动投资者更有可能在 IPO 中获得股权分配。蚂蚁集团较早期的大型投资者包括加拿大退休金计划投资委员会 (CPPIB)、马来西亚主权财富基金、马来西亚国库控股公司 (Khazanah Nasional)以及沙特阿拉伯的公共投资基金。蚂蚁集团发言人拒绝就市场猜测置评。
蚂蚁集团的巨额 IPO 对上海和香港金融市场来说都是一个大动作。一些券商的研究报告将蚂蚁集团的估值定在 2300 亿到 2500 亿美元之间。多数研究报告采用的是分类加总估值法,而非盈利倍数。蚂蚁集团的现有投资者中,至少有一家已经将蚂蚁集团的估值提高到 3000 亿美元左右。
虽然此次 IPO 的具体融资金额尚未确定,但极有可能打破沙特阿拉伯石油公司沙特阿美去年 12 月创下的融资 294 亿美元 IPO 纪录,成为全球金融市场规模最大的 IPO。
蚂蚁集团的上市也将为香港和上海证券交易所带来大量交易活动和收入,目前全球此类业务竞争激烈。
上述知情人士表示,蚂蚁集团尚未决定在两家交易所之间如何分配份额,但目标是做到公平。不过一位知情人士表示,鉴于市场对蚂蚁集团股票的巨大需求,其可能会在科创板发行更多股票。
外国投资者不能直接利用沪港通购买科创板股票。因此,如果能获得许可,他们就会利用配额通过中国市场的合格境外机构投资者 (QFII)机制购买科创板股票。
尽管发行价和上市日期尚未确定,但中国内地投资者也在加紧准备参与蚂蚁集团 IPO。
蚂蚁集团的招股说明书显示,包括易方达基金和汇添富基金在内的 8 家资产管理公司已与蚂蚁集团及其保荐人达成协议,将以战略投资者的身份购买 IPO 股票。这些股票有 18 个月的锁定期。
在周四于上海举行的 Inclusion Fintech Conference 金融科技大会上,阿里巴巴 IPO 的消息受到了热烈追捧。蚂蚁集团首席执行官胡晓明在会上再次强调了蚂蚁集团作为科技企业、而非金融服务企业的性质。他表示,“在每一轮发展中,推动蚂蚁集团增长的关键驱动力一直是技术创新。”
投资者也热衷于买入中国内地股票,因为目前中国内地股票的平均市盈率为 92 倍,而香港交易市场的平均市盈率为 13 倍。交易员们预计,蚂蚁集团在科创板上市首日将有更大的涨幅。
推动投资者北上的另一个因素是,有迹象表明蚂蚁集团在香港的 IPO 将获得超额认购。海外投资者在香港 IPO 之前纷纷涌入。据统计,自 9 月 14 日以来,已经有超过 47 亿美元的海外资金流入香港。
上述知情人士表示,鉴于投资者的热捧,蚂蚁集团不太可能再需要基石投资者来支撑其香港 IPO 需求,但迄今为止公司尚未做出最终决定。
作为迄今为止在中国内地上市的最大公司,蚂蚁集团的上市为机构投资者提供了一个大规模参与中国内地市场的机会。一旦上市,蚂蚁集团将取代市值 4328 亿元人民币 (约合 634 亿美元)的中芯国际,成为科创板权重最大的股票。
全球投资者认为,如果他们未来真的出售蚂蚁股票,可能会将所得资金投入中国不断增长的数字化消费经济。根据艾瑞咨询的数据,中国移动互联网用户在 2019 年达到 8.77 亿,到 2025 年将增长到 11 亿。
春华资本的胡祖六表示,“中国在全球经济中的作用和份额在继续上升。”
广告声明:文内含有的对外跳转链接(包括不限于超链接、二维码、口令等形式),用于传递更多信息,节省甄选时间,结果仅供参考,IT之家所有文章均包含本声明。